- 政策解讀
- 經濟發展
- 社會發展
- 減貧救災
- 法治中國
- 天下人物
- 發展報告
- 項目中心
視頻播放位置
下載安裝Flash播放器9月13日，27個國家銀行業監管部門聯合通過《巴塞爾協議III》。受此消息影響，近兩個交易日，包括英國倫敦股市《金融時報》100種股票平均價格指數、法國巴黎股市C A C 40指數、德國法蘭克福股市D A X指數在內的歐洲主要股指均出現上漲。
國際機構的分析人士在接受《經濟參考報》記者采訪時表示，剛出臺的全球金融監管新框架旨在有效消化全球金融系統的有毒資產，防止今后新的有毒資產的產生，以提高金融體系的安全性。他們表示，目前中國的銀行監管部門所設定的監管要求已經可以覆蓋《巴塞爾協議III》的要求。全球監管新政為中國的大型商業銀行提供了國際競爭機會。
有毒資產等待有效消化
日前，德意志銀行等國際金融機構作出的金融危機監測指標認為，全球金融壓力狀況或將重回橙色區域。國際機構表示，由于經濟下行風險依然很高，就業市場持續疲軟，房屋市場復蘇緩慢，房價存在進一步下跌的可能，消費者信心和支出回升乏力。
據IM F最新估算，2007年至2010年全球金融機構累計出現的有毒資產規模將可能達4萬億美元。到目前為止，全球核銷進度達到了50%左右，其中歐洲較為滯后，美國尚有大約4000億美元需要處置。
“有效消化全球金融系統的有毒資產，防止以后金融系統新的有毒資產的產生，國際上在去年以來一直在討論和研究，試圖建立新的全球協同管理框架。目前已經有了初步結果。”德意志銀行中國代表處的高登表示。
本月12日，由27個國家銀行業監管部門和央行高級代表組成的巴塞爾銀行監管委員會宣布，各方代表就《巴塞爾協議III》的內容達成一致。協議規定，商業銀行必須上調資本充足率，以加強抵御金融風險的能力。分析人士表示，全球銀行業的監管迎來了3.0時代。而3.0時代的最大特征是，在銀行業監管的核心價值觀的選擇上，安全已經遠遠超越了效率，對銀行業安全的關注可謂史無前例。
為達標全球銀行業需融資上千億美元
根據《巴塞爾協議III》，全球各商業銀行的一級資本充足率下限將從現行的4%上調至6%。其中，“核心”一級資本占銀行風險資產比重下限將從現行的2%提高至4.5%。另外，《巴塞爾協議III》要求各家銀行設立“資本防護緩沖資金”，總額不得低于銀行風險資產的2.5%。
摩根士丹利分析師認為，新框架雖然給出了過渡期，但即便如此，歐洲一些資產嚴重不足的銀行，如愛爾蘭聯合銀行、愛爾蘭銀行和奧地利第一儲蓄銀行都將陷入資本充足率不能滿足新規定的麻煩。下一步將面臨急迫的融資問題。在未來幾年，為了監管達標，全球銀行業需要從不同途徑融資高達上千億美元。
市場分析人士在接受《經濟參考報》記者采訪時認為，《巴塞爾協議III》對中國銀行業幾乎沒什么影響，甚至還可以說是利好消息。中國社會科學院亞太所所長李向陽說，目前中國的銀行監管部門所設定的監管要求已經可以覆蓋《巴塞爾協議III》的要求。2010年中報數據顯示， 中 國 的 大 中 型 銀 行 資 本 充 足 率 均 超過10%，核心資本充足率也在8%以上，平均撥備覆蓋率則是超過150%，都已大大超過了《巴塞爾協議III》的要求。
中信證券的分析師認為，這項銀行業新規出臺后，各國銀行可能在批準風險系數較高的抵押貸款項目時更為謹慎，從而消除了金融危機爆發的一個根源。另外，美國可在這些新規基礎上，推行力度更大的金融監管改革。
中國商業銀行獲得國際競爭機會
“中國四大國有控股商業銀行的規模都居世界銀行業的前列，幾大國有商業銀行早就有心到國際舞臺上去闖一闖。但是面對國際金融大鱷的競爭力，其底氣還不足。”中國社科院金融研究所一位專家對記者表示。
中國銀行國際研究所的專家指出，如果《巴塞爾協議III》得到嚴格執行，那么對大多數全球大銀行來說都是增加了資本金，降低了利潤率，降低了他們的國際競爭能力。這就為中國的大型商業銀行提供了國際競爭機會。
專家分析表示，總體而言，中國的國有商業銀行將來的國際競爭力并不能依靠這一點機會。目前，全球經濟減速帶來的中國外貿減速或導致中國銀行壞賬率升高。中國的銀行服務能力和服務水平與國際有著不小差距。可能正是因為這些原因，中國規定的資本充足率要高于國際水平。
“因此，中國的大型商業銀行要沖上國際舞臺，利用《巴塞爾協議III》當然是個機會，但更要控制自身風險、提高自身服務水平。”德意志銀行全球市場分析師曲立表示。