4日下午,海協會會長陳云林與海基會董事長江丙坤在臺北簽署兩岸空運、海運、郵政與兩岸食品安全四項重要協議,推動兩岸“三通”基本實現。昨日,兩岸金融界高層人士共聚臺北,召開金融座談會,商討共同應對國際金融危機,共謀良策,共度時艱。
與此同時,兩岸三地“三通”概念股再次受到資本市場關注。盡管由于處在孱弱不堪的市場環境下,“三通”概念股并沒有波瀾壯闊的表現。但兩岸“三通”長期利好所帶來的機會,投資者仍不可忽視。
“三通”概念股遭短炒
受“三通”等利好影響,3日在陳云林赴臺之際,臺灣加權平均指數出現上漲,香港市場“三通”概念股也紛紛出現上漲。4日,“三通”股香港市場被暴炒,相關個股如富邦香港(00636.HK)、閩港控股(00181.HK)和閩信集團(00222.HK)紛紛狂漲；富邦香港大漲81%,收報于2.80港元；閩港控股曾一度急升92%至0.365元,全日收報于0.32港元,比上一交易日升68%；閩信集團曾升24%至1.55元,全日收報1.40港元,比上一交易日上漲12%。閩港控股及富邦香港午后均應聯交所要求發表股價及成交量不尋常波動的聲明。
相對于港股的瘋狂,“三通”板塊在A股的表現卻相當平靜,4日A股相關個股僅廈門空港、廈門港務等6只個股出現小幅上漲。5日,隨著指數的回升,三通相關板塊表現并不搶眼。業內被認為將直接受益的航空業,各股也只微漲,最高的中國國航,僅上揚2.05%。
近水樓臺先得月,從地域上來看,福建省無疑將首先受益。昨日福建板塊整體表現中規中矩,有漳州發展、福建水泥漲停。最先受益的廈門港務漲3.81%,廈門空港微漲0.29%。其中廈門港務的換手率高達15.32%,遭炒作的跡象十分明顯。
針對“三通”概念股的炒作,凱基證券營運總裁鄺民彬表示,“三通”概念只是市場的短炒。這一概念大約能維持兩三天,一些有關的個股借消息出現技術性反彈,但基本面沒有改變。”事實上,香港市場的三通概念股昨日已經開始被打出“原形”,相關個股僅閩信集團上漲7.35%。
有分析人士建議,“三通”概念股雖然很多,但對那些基本面一般的“三通概念股”,投資者則應謹慎。比如廈門港務,盡管具備完整的碼頭增值服務鏈條,但該公司優勢業務并不明顯,港務船務、港務物流、理貨等主要利潤來源均因市場競爭激烈,盈利能力有所下降。而且,從沿海港口貨運量增速數據來看,福建港口輻射地區的吞吐量增速呈現下降趨勢,福建省的航運業不一定能充分享受“三通”帶來的益處。
航空股值得期待
今年7月4日,兩岸首次實現了周末客運包機直航,由大陸的6家航空公司和臺灣5家航空公司執飛,每周36班。而根據此次“陳江會”的協議,兩岸包機增至108班(其中大陸航空公司和臺灣航空公司各分到54個),是過去的三倍,包機的時間也由周末擴大至平日。
此次兩岸直航,最大的突破是,原本大陸前往臺灣的直航航線需要繞經香港飛行,而以后無需再繞行。
中金公司研究所的分析報告指出,兩岸直航后,預計每年往返兩岸的旅客量,至少是香港到內地和韓國到中國市場規模的兩倍。目前,中國香港和韓國航線每年為中國航空公司貢獻50億元的利潤。
另一取得突破的議題,是此前未開閘的兩岸貨運包機。在“兩岸空運協議”中,雙方也同意開通貨運包機,雙方各開放兩個航點,大陸為上海浦東和廣州,臺灣則為桃園和小港,每月飛行60個往返班次,雙方各指定2-3家公司承運。物流將不用再經香港等第三地中轉,降低一半運輸費,縮短兩天到貨時間。
可見,航空業在“三通”的背景之下,帶來的利潤空間值得期待。
從二級市場角度看,航空股屬于典型的超跌股票,航空板塊跌幅超過80%,目前航空股均為2到3元的低價股。航空板塊有望借助油價暴跌與“三通”全面實現的契機,率先企穩反彈,投資者不妨關注一下航空龍頭南方航空。目前,南方航空持有廈門航空60%的股權,是第一大股東,因而公司具有正宗的“三通”概念。廈門是兩岸直航開通的橋頭堡,而廈門航空業績將大幅提升,公司也將因此受益。
“三通”長期利好不容忽視
據莫尼塔(北京)投資發展有限公司調研,從在祖國大陸投資經商和工作的臺胞的到訪數量,可以大致看出與臺灣地區的經濟聯系程度；從這些臺胞年到訪量分布來看,目前福建的到訪量已經低于廣東、江蘇和浙江三省。這個數據也顯示,未來兩岸“三通”惠及的將是祖國大陸多個地區。
事實上,A股市場中的“三通”概念股也并不局限于福建區域。除航運外,祖國大陸的海運、物流、旅游、房地產、高科技和金融服務等行業都會受到較大的正面影響。所以,投資者應該從一個更為宏觀的范圍內尋找“三通”概念黑馬股。
此外,投資者不能忽視“三通”所帶來的長期利好。單從經濟角度來說,四項協議的簽署,也直接有助于兩岸經濟的整合,特別是對改善處于低迷狀態中的臺灣經濟來說,更是大有助益。兩岸之間產業、金融等領域的深入合作,將大大拓展彼此提升經濟的空間。 |
